TomTom « Terug naar discussie overzicht

quote:

Balimoney schreef op 2 december 2014 07:41:

Is maar een kleintje. Weer een kraaltje...

quote:

harrysnel schreef op 2 december 2014 08:43:

TT Telematics na 3e kwartaal 414k voertuigen onder beheer. Overname van vandaag voegt 27k toe is 441k.
In persbericht staat: nu meer dan 450k voertuigen.... Er is dus ook nog steeds autonome groei.

quote:

trend follower schreef op 2 december 2014 08:51:

[...]

Dus waarschijnlijk zal door deze overname het aantal voertuigen onder beheer ook harder groeien dan eerst "autonoom" het geval was. Mede gezien het feit dat het bedrijf de afgelopen jaren de omzet met meer dan 20% heeft zien stijgen.

Iemand enige indicatie over het groeitempo van deze business na overname?

quote:

*Justin* schreef op 2 december 2014 08:20:

De monthly ARPU (gemiddelde prijs per gebruiker per maand) van Telematics is 16 euro. 16 euro per maand per user x 27.000 users is dus wat dit aan omzet toevoegt. 27.000 x 16 x 12 = 5,2 miljoen euro. Zeer hoge marge omzet, want zij gaan de TomTom Telematics software gebruiken, en de software bestaat al en is oneindig deelbaar. Kosten voor software onderhoud worden al gemaakt, dus deze omzet druppelt rechtstreeks naar de EBIT. En zoals hierboven staat heeft ook deze gazelle een sterk groeitempo.

quote:

*Justin* schreef op 2 december 2014 08:55:

[...]

Ik zou als uitgangspunt nemen dat de CEO van TomTom heeft gezegd dat de omzet van TomTom Telematics in drie jaar tijd verdubbelt van 100 miljoen naar 200 miljoen. Deels organisch en deels door acquisities. Deze acquisitie draagt bij aan dit genoemde groeipad. Ga dus uit van een groei van 30% per jaar voor de Telematics divisie.

(en omdat het om SaaS gaat, neemt de EBIT van Telematics exponentieel toe)

quote:

*Justin* schreef op 2 december 2014 08:45:

@Moneymaker. Voor Coordina betaalde tomtom ongeveer 2x sales. Coordina had meer dan 6 miljoen omzet en TT betaalde volgens analist 14 mln euro. Nu nemen ze Fleetlogic over dat ongeveer even groot is (5,2 miljoen omzet) en een sterk groeitempo heeft. Ik zei al dat de omzet vrijwel direct doorstroomt naar EBIT, omdat het om software as a service (SaaS) gaat. Dus je betaalt ook 2/3x EBIT. Een overname die je al in een paar jaar volledig terugverdient dus, dat is een stuk hoger rendement dan op je spaarrekening.

quote:

aandeeltje! schreef op 2 december 2014 08:57:

[...]

Hoe winstgevend is telematics, daar hangt het vanaf en natuurlijk de prijs.
Software die oneindig deelbaar is en er al is......blijkt in de praktijk toch wat minder het geval dan voorgespiegeld wordt. Ik hoor die verhalen al 25 aar en sta meestal toch verwonderd te kijken (niet meer eigenlijk) naar de gewelddige it/software investeringsbudgetten om de boel draaiend te houden. In de practijk klopt die stelling dan meestal ook niet! Ook hier moet de installed base strek toenemen om de systemen draaiend en winstgevend te houden. Er zit een batterij ontwikkelaars en beheerders om klaarblijkelijk iets wat er al is up to date te houden....

quote:

moneymaker schreef op 2 december 2014 08:16:

de grote vraag: wat heeft het gekost?
105 miljoen zat in kas , en nu nog?

quote:

*Justin* schreef op 2 december 2014 09:03:

[...]

vorig jaar 84 miljoen omzet uit Telematics en onder aan de streep 24 miljoen EBIT. De kosten voor TomTom om deze software up te date te houden en dergelijke bedraagt dus ongeveer 60 miljoen (84-24).

Indien Telematics groeit richting 200 miljoen omzet, verwacht ik niet dat die 60 miljoen echt toeneemt. Je zal wat meer server capaciteit nodig hebben en dergelijke. Maar ook afgelopen jaren is al veel aan productontwikkeling gedaan, dus ik zie dat niet echt toenemen. Laat het eens groeien van 60 naar 100, wat me echt veel lijkt. Dan nog is de EBIT van Telematics gegroeid van 24 mln naar 100 mln. Dus een factor 4.