PostNL « Terug naar discussie overzicht

POSTNL september 2015

278 Posts, Pagina: « 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 14 » | Laatste

Omlaag ↓

xof 19 september 2015 11:20

Eind kwartaal 2, was negatief EV nog minus 350 mln.

Waarde TNT bij verkoop rond 600 mln.

Ik hoop dat het doorgaat, maar heb zo mijn twijfels. UPS mocht niet overnemen, waarom Fedex wel?

DHL speelt krachtige lobby en heeft ook UPS buiten de deur gehouden.

adri67 19 september 2015 11:51

quote:
xof schreef op 19 september 2015 11:20:
Eind kwartaal 2, was negatief EV nog minus 350 mln.

Waarde TNT bij verkoop rond 600 mln.

Ik hoop dat het doorgaat, maar heb zo mijn twijfels. UPS mocht niet overnemen, waarom Fedex wel?

DHL speelt krachtige lobby en heeft ook UPS buiten de deur gehouden.

Ik heb er veel over gelezen en denk dat de kans dat de overname doorgaat veel groter is dan de kans op een blokkade door de Europese Commissie.

Redenen:
Het relatief geringe marktaandeel van FedEx in Europa.

Meer concurrentie doordat er naast de twee grote partijen UPS en DHL een derde grote partij bijkomt.

Grote fin. instellingen zoals UBS en AQR breiden hun belang in TNT uit of nemen een belang in TNT nadat de Europese Commissie een onderzoek naar de overname heeft aangekondigd. Dat zullen ze niet doen als ze een blokkade verwachten.

De verladers hebben tegen de overname van TNT door FedEx in tegenstelling tot de geblokkeerde overname door UPS nauwelijks bezwaren:

Verladers zien overname TNT door FedEx wel zitten 09 april 2015 10:55

Klant is koning en in de zakelijke koerierswereld hebben de verladers nauwelijks bezwaren tegen een mogelijke overname van het kwakkelende TNT door de Amerikaanse expresgigant FedEx.
Dat zegt beleidsadviseur Joost van Doesburg van de European Shippers Council en de Nederlandse EVO in en reactie op het bod van FedEx op TNT van 4,4 miljard euro begin deze week.
Hij wijst er op dat in 2013, toen het Amerikaanse UPS het Nederlandse expresbedrijf wilde overnemen, 90% van de verladers in een enquête tegen deze acquisitie waren. De reden: UPS en TNT boden binnen Europa dezelfde koeriersdiensten aan en voor de zakelijke klanten viel er dus na de overname minder te kiezen. Voor FedEx geldt dat niet, onderstreept Van Doesburg. ‘Eigenlijk komt er met FedEx een sterke financiële partij bij in de Europese expresmarkt en dat is alleen maar goed voor de concurrentie.’
Van Doesburg: ‘FedEx was nooit een alternatief voor DHL en UPS in Europa, maar wordt dit wel via de acquisitie van TNT’. De Nederlandse koerier krijgt onder de paraplu van FedEx een sterke financiële eigenaar en dat is ook een belangrijke factor voor de verladers, voegt hij eraan toe.
Van Doesburg verwacht dan ook weinig bezwaren van de Europese Commissie tegen het bod van FedEx op TNT.

Mocht de overname toch niet doorgaan dan ontvangt TNT van FedEx € 200 miljoen.

[verwijderd] 19 september 2015 12:16

De EC zal uiteindelijk akkoord gaan is mijn verwachting. Wel zullen er enkele aanvullende voorwaarden aan de overname worden gesteld. Zo is de nieuwe combinatie te dominant in een aantal landen stelt de EC. Hier zal wel iets aan gedaan moeten worden, maar is volgens mij geen reden om de overname te blokkeren. Ik kan me nl. ook echt niet voorstellen dat FedEx/TNT vooraf niet goed heeft geïnformeerd onder welke voorwaarden de EC akkoord zou gaan. Dat zou na het debacle van UPS werkelijk oerstom zijn.

Franske53 19 september 2015 12:23

Ik verwacht bij een akkoord met overname van TNT dat post nl weer snel boven de 4€ staat we wachten maar af wat er gaat gebeuren !!

xof 19 september 2015 14:07

ik hoop dat Adri en verladers gelijk hebben. We staan dan idd weer snel boven de 4E.

Het duurt wel lang en het uitstel is een veeg teken. De overname zal zeker omkleed zijn met beperkende voorwaarden. Als Fedex dan maar niet afhaakt.

Herna wil haar TNT stukken kwijt en dat lukt nu niet tijdens het overname proces.

prinszicht 20 september 2015 11:53

Snel boven de 4 bij akkoord overname.... Dat is pas medio januari 2016...onder voorbehoud nader onderzoek natuurlijk, het is namelijk een lastige kwestie. En wat dacht je van TNT onder de 7. Die kant gaan we namelijk op. Toch wat minder overtuiging daar waar de koers een paar maanden vast zat op 7,60 en een beetje. In dit spel, want dat is het, gaat Post onder de 3. Die sorteert alvast voor op een afwijzing. Tot zover heeft het bod ons weinig goed gedaan daar waar we zonder boven de 4 koerste. Angst zaaien is het doel en de uitvoering is perfect.

Wij moeten geloven dat er geen akkoord komt en dat we daarom naar beneden gaan. De verrassing zit in de waarde zonder akkoord. De termijn van het spel neemt daarom af. Als het negatieve eigen vermogen naar 350 miljoen is, kun je stellen dat het vermogen van Post ook zonder overname positief is. Ze kunnen hun belang alleen niet ten gelde maken en dat is behoorlijk dom. Pas op 3 november gaan ze ons daar iets over vertellen.

Mijn schatting is nog 2 weken negatief en herstel richting 3 november. Je kunt dus nog ff aan de zijlijn staan en inkopen richting de 3. Vervolgens zetten we een race in richting de 5 en niet de 4. Een definitief akkoord medio 2016, er komt namelijk nog meer onderzoek, brengt ons boven de 6. Dat is reëel en had nu ook op de borden kunnen staan.

pff 20 september 2015 13:44

www.veb.net/pdf/4124/effect-8-2015#/26

Hier een artikel, waarom PostNL schandalig laag staat. Het wordt wel eens een keertje tijd dat we omhoog gaan schieten als een raket.

prinszicht 20 september 2015 15:42

Dank je pff! Dat zijn nog eens berichten. Het magische getal 6 heb ik ook in mijn hoofd. Daarom heb ik altijd een pakket en dat al 4 jaar lang. In dat perspectief kun je ook kopen zonder dat je de bodem afwacht. Maar bv. met het perspectief om het 12 maanden aan te houden. Ik wil nog 1 pluk van 7 of 17 k aandelen voor rond de 3. Daarmee komt mijn aanschaf ook weer wat dichter bij de 3. Als de koers morgen substantieel boven de 3,50 knalt, schaf ik ze ook aan.

High Financier 20 september 2015 16:32

'It must get worse before it gets better'

[verwijderd] 21 september 2015 06:02

Futures groen. Postnl kan weer omhoog. Succes allen.

manuss 21 september 2015 09:59

Dit aandeel kan alleen maar zakken! Het wordt tijd voor een PB met goed nieuws.

[verwijderd] 21 september 2015 10:08

@ prinszicht. Bedankt voor je bericht. Ik zou het zelf niet beter op kunnen schrijven.
In het zelfde bericht heb ik PostNL laten weten dat ze wel wat meer mogen doen om het aandeel op waarde te houden. bv het opkopen van aandelen, maar helaas vinden ze kapitaal vernietiging geen probleem. Waar ik wel bang voor ben is dat ze een bod ontvangen van een habbekrats en dan zonder morren akkoord gaan. We zullen het meemaken, maar de koers wordt goed gedrukt.

manuss 21 september 2015 10:31

quote:
strategie onbekend schreef op 21 september 2015 10:08:
@ prinszicht. Bedankt voor je bericht. Ik zou het zelf niet beter op kunnen schrijven.
In het zelfde bericht heb ik PostNL laten weten dat ze wel wat meer mogen doen om het aandeel op waarde te houden. bv het opkopen van aandelen, maar helaas vinden ze kapitaal vernietiging geen probleem. Waar ik wel bang voor ben is dat ze een bod ontvangen van een habbekrats en dan zonder morren akkoord gaan. We zullen het meemaken, maar de koers wordt goed gedrukt.

Verwacht je een overname en uit welke hoek? bvd !

[verwijderd] 21 september 2015 11:21

quote:
manuss schreef op 21 september 2015 10:31:
[...]Verwacht je een overname en uit welke hoek? bvd !

Een bod van DHL zou het meest logisch zijn als de overname met Fedex doorgaat. Hiermee compenseert DHL direct hun aandeel in de Nederlandse postmarkt.

Gezien de koersval van 4.70 naar huidige koers zonder enig herstel zou je zoiets kunnen verwachten en dan voor een laag bod. Dat is de reden dat neerschreef ik ben er bang voor.
Maar ik weet niks meer als jij, dus we wachten het af.

jefkedeboskabouter 21 september 2015 11:30

Stel dat deal TNT Fedex toch niet doorgaat... (wat ik niet verwacht..) zou Post dan nog lager dan 3 EUR kunnen vallen, naar 2,6 EUR of zo of lijkt dit overdreven? Ondanks de huidige onzekerheid lijkt mij, als het bod doorgaat, 3 EUR toch wel echt de ondergrens of zie ik dit mis?

manuss 21 september 2015 12:06

quote:
manske1983 schreef op 21 september 2015 11:30:
Stel dat deal TNT Fedex toch niet doorgaat... (wat ik niet verwacht..) zou Post dan nog lager dan 3 EUR kunnen vallen, naar 2,6 EUR of zo of lijkt dit overdreven? Ondanks de huidige onzekerheid lijkt mij, als het bod doorgaat, 3 EUR toch wel echt de ondergrens of zie ik dit mis?

Hoe lager de koers, hoe eerder Postnl een overname-prooi wordt. Postnl is nu echt een koopje!

prinszicht 21 september 2015 12:31

Op het huidige verloop is geen pijl te trekken. Pas richting 3 november gaan we herstel zien. Het bespelen van de psyche van de belegger gaat ondertussen gewoon door. We hebben allemaal de koersen van ruim 4 gezien, zelfs 4,70, zonder bod. En nu gaan ze op een veel lagere koers paniek zaaien. De vraag is voor wie en waarom.

Een bodem voorspellen is lastig. Zo ook de uitkomst van het totaal ongeloofwaardige EU onderzoek. Je weet alleen dat 10 keer de winst ruim 3 miljard is. Eventuele extra kostenbesparingen en vrijvallen pensioenreserveringen maakt de weg vrij naar 4 miljard. Ze hebben een schuld van 350 miljoen Euro en waar TNT actuele waarde in is meegenomen. Dit laatste is 15% van 550 miljoen aandelen maal 7,50 is ruim 600 miljoen. Bij afketsen deal blijft hier in eerste instantie 400 miljoen van over. Dus de huidige schuld is in het meest negatieve geval 750 miljoen Euro. Ga ik uit van 3 miljard minus schuld is 2,2 miljard netto waarde. Dit gedeeld door 440 miljoen aandelen is 5 Euro per aandeel.

Wat is nu 10 keer de winst? Wat als de deal wel doorgaat en Post haar winst weet op te krikken? Dan mag je toch snel aan een koers van 7 a 8 Euro denken. Maar zoals het er naar uitziet, mogen wij particuliere beleggers daar niet van profiteren. Dit is een vooropgezet spel. Grote belangen zijn al ingenomen bij PostNL die zich gaan aanbieden bij een eerste bod van 5 Euro door de Duitsers. Dit wordt politiek geregeld op lokaal en EU niveau. Daarom ook wordt de december zegel weer 5 cent duurder. Dit heet aanwakkeren van de koopintentie.

Als particulier kun je nu gewoon kopen. Het gaat dan om voldoende bezit en een hoop geduld.

prinszicht 21 september 2015 12:39

Oh ja. De mededeling van PostNL op 3 november zal geen progressie boodschap bevatten. Zo van "dividend komt er aan". Zij doen mee in dit spel en worden graag onderdeel van een groot netwerk. Zij gaan mededelen dat ze uitstekend op koers liggen, meer winst behalen maar voor dividend afhankelijk zijn van de EU. EU stelt besluit uit dus gaan we weer wankelen. Dan gaat tijd een rol spelen en zijn wij al lang blij met die 5 Euro. Dit kun je PostNL kwalijk nemen alsmede het besluit om de huidige koers niet te stutten. Zij hadden hun belang in TNT al kunnen verkopen en daarmee het dividend veilig kunnen stellen. Dan hadden we deze belachelijke koers nu niet op de borden gezien.

prinszicht 21 september 2015 12:58

Tot slot, dan is mijn batterij leeg, iemand riep iets over een koers van 2,60.... Alles kan en rekenen helpt hierbij. 440 miljoen aandelen maal 2,60 is 1,1 miljard. Doen we daar de schuld bij wanneer de deal afketst, kom je een kleine 2 miljard. Dat is dan 6 keer de winst. Een koers dus waarop ik zelf ga bieden op het hele bedrijf. Bel dan wel ff met de Mol senior of hij tijdelijk uit Tom2 wil en korte termijn rendement wil pakken op tante Post.

prinszicht 21 september 2015 13:03

En groen....het heeft geholpen.

278 Posts, Pagina: « 1 2 3 4 5 6 7 8 9 10 11 12 13 14 » | Laatste

Aantal posts per pagina: 20 50 100 | Omhoog ↑

Meedoen aan de discussie?

Word nu gratis lid of log in met uw e-mailadres en wachtwoord.

Direct naar Forum

Detail

Vertraagd	10 feb 2025 17:35
Koers	1,023
Verschil	0,000 (0,00%)
Hoog	1,040
Laag	1,017
Volume	814.650
Volume gemiddeld	1.520.308
Volume gisteren	814.650

PostNL nieuws

26 jan	Chippers beleven moeilijke week op Da...
20 jan	Slotcall: AEX zet rally voort, Trump ...
20 jan	Degroof verlaagt koersdoel PostNL
20 jan	Beursblik: PostNL mist outlook	1
20 jan	Beleggers kijken de kat uit de boom o...	3
20 jan	Winstwaarschuwing van PostNL	1
17 dec	PostNL presenteert nieuwe CFO
03 dec	Update: Euronext Amsterdam optimistis...
26 nov	DNB floot Pensioenfonds PostNL terug	1
12 nov	Beursblik: UBS verlaagt koersdoel PostNL

Meer ››