Altice « Terug naar discussie overzicht

Altice November 2017

11.659 Posts, Pagina: « 1 2 3 4 5 6 ... 408 409 410 411 412 413 414 415 416 417 418 ... 579 580 581 582 583 » | Laatste

Omlaag ↓

[verwijderd] 23 november 2017 14:59

Ze wachten op die paar particuliere die hun stukken door emotie verkopen!! Dan verder up up up

YR/YR 23 november 2017 14:59

www.iex.nl/Column/272821/Koopmomentje...

''Vertrouwen komt te voet maar gaat per kabel'' hahaha
Arend Jan Kamp

[verwijderd] 23 november 2017 15:00

quote:
bram_mutsaarts schreef op 23 november 2017 14:56:
Huidige intraday koersverloop lijkt op dat van gisteren net voor de koersval. Herhaling van zetten wellicht?

Nee dat niet, geen aanval met grof geweld naar beneden, het AQR shorterslang_programma met alle modules staat op slot.

Diegy 23 november 2017 15:03

quote:
Scalino schreef op 23 november 2017 14:58:
[...]
[Modbreak IEX: Gelieve elkaar niet persoonlijk aan te vallen, bericht is bij dezen verwijderd.]

omdat ik zeg dat als ze eerdaags verkoop onderdeel bekend en dat de koers dan daarop fors omhoog zal gaan wil je me aanklagen Hahaha.

YR/YR 23 november 2017 15:10

Die Altice One wat ze in de USA willen introduceren is best apart. Het schijnt dat je met dat kastje toegang hebt tot Netflix, Amazon Prime, Youtube Live en Hulu en dat voor 150 dollaer per maand. Weet niet of met al die grote namen de contracten al zijn afgesloten. Plus het feit dat je FTTH erbij krijgt.

Mangy_Scoundrel 23 november 2017 15:17

quote:
gbakl schreef op 23 november 2017 13:45:
www.rtlz.nl/opinie/programmeertaal-le...

cobol, assembler die-hards..er komen andere tijden

Het grote gros van de hedendaagse programmeurs kan niet veel meer dan kant en klare OO code aan elkaar breien waarbij snelheid en geheugengebruik geen enkele rol van betekenis spelen.

[verwijderd] 23 november 2017 15:17

quote:
Diegy schreef op 23 november 2017 15:03:
[...] omdat ik zeg dat als ze eerdaags verkoop onderdeel bekend en dat de koers dan daarop fors omhoog zal gaan wil je me aanklagen Hahaha.

Kijk, je hapt al lekker..

gerrit 69 23 november 2017 15:22

www.iex.nl/Column/272821/Koopmomentje...

"Koopmomentje Altice"

BEURS VANDAAG
door Arend Jan Kamp
gepubliceerd 23 nov 2017 om 14:35
views: 598
"Koopmomentje Altice"
Konrad Zomer en Marc Hesselink, dank voor jullie monnikenwerk. Met zestig pagina's (!) research en gewaagd advies, recht tegen de markt in, is dat het minste dat we kunnen doen. Helaas ik kan u het hele rapport niet geven. Wen er aan, na 1 januari krijgt u helemaal geen research meer te zien vanwege MiFIDII.

Dan gaan we merken hoe we de analyses, schattingen en oordelen van de vaak zo - en soms terecht - verguisde analisten missen. Enfin, over naar het Altice koopadvies van ABN Amro met koersdoel 16 euro vandaag. In eerste instantie slaat het net zo in als het legendarische Imtech-verkoopadvies van ABN Amro.

Weet u nog? Teun Teeuwisse zette dat een paar jaar geleden op sell en 14 euro, toen het nog op ruim 20 euro stond. Achteraf gezien was dat het begin van het einde. Misschien kan het Altice advies van vandaag een nieuw begin van dit telecomconcern en aandeel zijn. maar daarover beslist de toekomst.

Tussendoor, ik heb nog een leuke anekdote over Teun. Hij kwam er toevallig op. In de kiosk van een Duits treinstation zag hij een vaktijdschrift met daarop een verlaten Pools weiland waar een pretpark moest komen. Imtech doet daar toch aan mee, bedacht Teun. Hij kocht het blad, ging rondbellen en de rest is historie.

Deze anekdote heb ik uit zeer betrouwbare bron, laat ik het daar maar op houden. Teun hield er de bijnaam Dirty Teun aan over. Dit is een buy-advies: Sunny Konrad en Clean Mark voortaan dan maar?

Schuld en cashflow
Hoogste tijd om over te gaan naar het rapport. ABN Amro vindt het vast niet erg dat ik er één pagina uit vis,. waarop nou net toevallig de hele samenvatting staat. Essentie is dat de schuld, die als oorzaak voor de koersafstraffing geldt, te behappen is voor Altice, gelet op onder meer cashflow, rentes en margegroei.

The value of the 70.2% stake Altice NV owns in Altice USA already represents a value of EUR 7.3 per share in Altice NV.
Our SOTP analysis values Altice NV at EUR 17.8/share.
A sector-average multiple implies a share price of EUR 20.5/share.
Our DCF fair value stands at EUR 16.8/share.
The free cash flow yield (free cash flow as a percentage of the enterprise value) is 10.0% (2018e) and 10.9% (2019e).
Our target price of EUR 16.0/share reflects a discount to the average implied valuation metrics of 15%, which in our view properly reflects the current ‘disconnected’ discount.
Extra risico
Duidelijk. Het komt er volgens de twee op neer dat Altice een uitstekend presterend telecombedrijf is, dat een enorm grote, maar te behappen schuld heeft. Over uitstekend presteren gesproken, de KW3-cijfers waren slecht en vandaar dat ineens de schrik er in zit of die 49 miljard euro grote schuld houdbaar is.

We gaan meemaken of het zo is, klopt en vooral uit komt. Om u te laten zien hoe zeer dit ABN Amro advies tegen de analistenconsensus in gaat, screendump ik Reuters. Ik moet zeggen: analistenconsensus sinds die KW3's. Kijk maar. Het lijkt me dat sommige analisten maar eens wat stof van hun excels moeten blazen.

Opvallend, er staat niet een sell op Altice. Het gemiddelde koersdoel kent inmiddels ook een aardige spread met de werkelijkheid:

Enfin, de schuldsoep wordt bij Altice niet zo heet gegeten, als die nu op de beurs wordt opgegeten, is misschien wel de grote gemene deler onder analisten. Toch is dit wel iets om als risicofactor rekening mee te houden, als u dit aandeel als belegging ziet en niet, zoals nu, vooral een leuk en volatiel handelspeeltje.

Iedere keer als het concern in de komende jaren mogelijk tegenvallende cijfers, outlook of cashflow heeft, kan dit schuldverhaal zo maar weer in de koers vliegen. Of als topmanagers van het bedrijf weer verkopen, al dan niet volgens agenda en lock-up afspraken. Vertrouwen komt te voet en gaat per kabel, zal ik maar zeggen.

Dat is iets waar CEO Patrick Drahi over mag nadenken. Misschien is het met veel en grote overnames ook wel even gedaan. Overname = meer schuld = verkopen, is dan al gauw het motto op de vloer. Nieuw begin of begin vna het einde, deze afstraffing en misschien wel dit ABN Amro rapport dreunen nog jaren na bij Altice.

Tot slot het laatste nieuws nog, Standard & Poor's tussen de schuifdeuren met een gele kaart:

[verwijderd] 23 november 2017 15:29

quote:
Doniss schreef op 23 november 2017 14:29:
[...]

Ik ben van de korte termijn he, ik zie 7.85 wel komen straks, dan gaan ze er weer uit. Van de andere kant zie ik echt wel bodemvorming en verwacht dat het binnekort goed omhoog gaat.

Kijk 7.82

[verwijderd] 23 november 2017 15:30

quote:
Mangy_Scoundrel schreef op 23 november 2017 15:17:
[...]
Het grote gros van de hedendaagse programmeurs kan niet veel meer dan kant en klare OO code aan elkaar breien waarbij snelheid en geheugengebruik geen enkele rol van betekenis spelen.

Geen codeurs daar heb ik niet alleen over.
Vergt veel vermogen om geheel te overzien(ontwerp).
Kijk eens hoeveel projecten uitlopen en vol met problemen los nog van perfomance/response tijden die dastreus zijn.
Politie en belastingdienst zijn daar slechte voorbeelden van.
Funktionaliteiten in beeld brengen hetgeen gebruikers vanuit hun discipline aandragen, gebruikers op nieuwe gedachten brengen omdat zij de mogelijkheden niet overzien.
Goed modulair schrijven, inhaakmogelijkheden dus toekomstbestendig maken.
En nog veel meer.
Ik constateer dat er niet veel diciplinaire kennis is alhier.

[verwijderd] 23 november 2017 15:30

Slot 7,25

[verwijderd] 23 november 2017 15:32

Is toch geen touw aan vast te knopen. Duikt hij i 1 keer extreem omlaag om daarna met hetzelfde tempo weer wat te herstellen.

[verwijderd] 23 november 2017 15:40

Management Markets.com heeft besloten dat in Altice NV niet meer gehandeld kan worden. Alleen nog posities sluiten.. Bijzonder nietwaar?

Windkracht 23 november 2017 15:40

Slot 8,35

[verwijderd] 23 november 2017 15:40

Er komt vandaag geen herstel meer de shorters uurtjes zijn aangebroken
Zelfs het nieuws van hedenochtend gaat de koers niet hoger zetten
rood slot

[verwijderd] 23 november 2017 15:41

Hoop voor jou Monymaker €17,25

nightrider 23 november 2017 15:42

quote:
nightrider schreef op 23 november 2017 13:24:
klote aandeel. Meer kan ik er niet over zeggen. De negende keer dat ik het aangeschaft heb en het raakt niet uit het slop.

zoals ik dus zei

Diegy 23 november 2017 15:43

Steeds meer analisten hoor je nu over dat Altice een koopkans is. Gaat niet lang meer duren voordat we fors omhoog gaan. Goldman sachs heeft deze week ook al een belang opgebouwd. Bodem kan wel eens bereikt zijn. Laat de eindejaars rally maar beginnen.

[verwijderd] 23 november 2017 15:46

quote:
nightrider schreef op 23 november 2017 15:42:
[...]

zoals ik dus zei

geduld is een schone zaak.

Mangy_Scoundrel 23 november 2017 15:47

quote:
De_bonte_leeuw schreef op 23 november 2017 15:30:
[...]

Geen codeurs daar heb ik niet alleen over.
Vergt veel vermogen om geheel te overzien.
Kijk eens hoeveel projecten uitlopen en vol met problemen los nog van perfomance/response tijden die dastreus zijn.
Politie en belastingdienst zijn daar slechte voorbeelden van.
Funktionaliteiten in beeld brengen hetgeen gebruikers vanuit hun discipline aandragen, gebruikers op nieuwe gedachten brengen omdat zij de mogelijkheden niet overzien.
Goed modulair schrijven, inhaakmogelijkheden dus toekomstbestendig maken.
En nog veel meer.
Ik constateer dat er niet veel diciplinaire kennis is alhier.

LOL, daar moet ik wel heel erg hard om lachen.
Ik denk dat u zich beter bij verhaaltjes over rupsjes kunt houden!

11.659 Posts, Pagina: « 1 2 3 4 5 6 ... 408 409 410 411 412 413 414 415 416 417 418 ... 579 580 581 582 583 » | Laatste

Aantal posts per pagina: 20 50 100 | Omhoog ↑

Meedoen aan de discussie?

Word nu gratis lid of log in met uw e-mailadres en wachtwoord.

Direct naar Forum

Markt vandaag

AEX 932,40 -5,18 -0,55% 13:59


Germany40^	22.471,50	+0,83%
BEL 20	4.424,31	+0,43%
Europe50^	5.471,29	-0,07%
US30^	43.721,40	+0,68%
Nasd100^	21.702,70	+0,40%
US500^	6.044,98	+0,51%
Japan225^	38.337,20	+0,48%
Gold spot	2.946,79	+0,38%
EUR/USD	1,0469	-0,06%
WTI	70,28	+0,13%